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据The Information报道，Anthropic最大的两家企业客户Meta和微软正着手减少员工对Claude的使用，对Anthropic维持爆发式增长构成挑战。微软此前预计内部使用Anthropic技术支出至少10亿美元，因要求员工改用自研AI工具，该预期已下调超过三分之一；Meta内部使用Claude Code的员工从约6万人降至约3万人（部分因春季裁员10%，更重要因素是Meta开发了自有Muse Code编程工具及Muse Spark系列模型）。Meta 6月备忘录显示其内部AI工具年支出预计达数十亿美元，近28天在Claude Code上支出超1.5亿美元。Anthropic在IPO招股书中披露两大客户合计贡献约25%收入。

10月5日智谱（02513.HK）港股早盘走强、午后持续拉升，收盘报665港元，上涨超6%，最新市值3242亿港元。消息面多重催化：AI编程工具Cursor宣布上线GLM-5.3及GLM-5.3-Flash，GLM-5.3在Max推理设置下取得Cursor自有编程评测CursorBench 4.0中开放权重模型最高分（42.6%）；德国主权AI公司Aleph Alpha新模型Kolibri技术报告显示GLM-5.2、GLM-5.3与阿里Qwen3.8-27B是其监督微调数据生产的主要模型；Anthropic引用美国NIST下属CAISI评估，将GLM-5.3列为截至评估时网络能力最强的开放权重模型；高盛将智谱评级由中性上调至买入，目标价1560港元。

德国AI公司Aleph Alpha发布新一代开放权重模型Kolibri（MoE架构，总参数781亿、每Token激活34.6亿、支持100万Token上下文、Apache 2.0协议），定位面向政府、工业、航空航天等受监管领域的主权AI。但其189页技术报告披露：在监督微调（SFT）数据生产中，智谱GLM-5.2、GLM-5.3与阿里Qwen3.8-27B被列为生成数据及重新生成部分开放数据的主要模型——GLM-5.2/5.3重新生成Nemotron开放数据答案、生成德语工具调用轨迹与数学科学题解，Qwen3.8-27B重新生成合成科学选择题及无推理链德语回答。SFT数据池共57个数据集、2200万条样本、3358亿Token，其中约三分之二经过重新生成、加工或自行生产。Kolibri预训练则由768块B200完成20万亿Token（另有3.44万亿中期训练+2000亿长上下文扩展）。

《每日经济新闻》据OpenRouter数据测算，上周（9月28日至10月4日）全球AI大模型总调用量166万亿Token，环比增长13.69%。中国大模型周调用量57.46万亿Token，美国16.2万亿Token，中国连续23周稳居全球第一。全球前五中四款为中国模型：DeepSeek V4.1 Flash第二（25.6万亿，+31%）、智谱GLM 5.3 Flash第三（9.73万亿，-40%）、小米MiMo-V2.6-Flash第四（9.63万亿，+75%）、腾讯Hy4 preview第五（6.51万亿，-32%）。匿名模型Space Bunny Alpha（太空兔）以38.7万亿Token冲上榜首（环比+179%），第三方tokenizer指纹测试显示其token计数与MiniMax系列完全一致，或与MiniMax相关（未获官方确认）；DeepSeek V4 Flash预览版跌出榜单。

10月4日Googlebook正式在美国开售，10月5日起陆续进入加拿大、英国、法国、德国、澳大利亚等市场，首批合作厂商包括联想、戴尔、惠普、宏碁和华硕，产品线起售价899美元（联想Googlebook 15起售价1099.99美元）。与此前以AI功能为卖点的PC不同，Google将Gemini Intelligence放到产品核心位置，深度结合Magic Pointer、主动建议及跨Android手机和PC的任务接续。文章同时对比阿里9月23日云栖大会展示的Qwen Book（计划12月启动体验），指出Google与阿里在不到两周内先后把智能体推向个人电脑操作系统层面，IDC在IFA 2026观察中判断AI正在直接影响设备设计方式，终端竞争将不再只是传统换机周期。

截至2026年6月我国日均Token调用量突破500万亿、全国智能算力规模2185EFLOPS（FP16，同比增177%）、万卡以上智算设施52个，但全国算力设施整体上架率仅71.4%——需求爆发与产能闲置同时发生。中国电信宁夏将整体预估174.3806亿元（含税）的采购直接命名为"Token工厂生成能力服务"集采，共11个标包、服务期60个月、订单下达后30日内交付标准Token生成能力——客户开始买"产量"而非服务器。Gartner预计2026年全球推理IaaS支出233亿美元首超训练的190亿美元。文章论证下一轮AI基建的分水岭将落在单位Token经济性与高利用率上，算力规模只是起点；IDC预计2031年中国企业活跃智能体数量或突破3.5亿，单次任务Token消耗从"一次回答"扩展为"一串执行"。

马斯克北京时间10月5日凌晨发帖宣布Grok 4.7登顶Artificial Analysis网络安全指数（Cyber Index），但官网显示实为并列第一：Grok 4.7（xhigh）56分与小米开源模型MiMo-V2.6-Pro同分，GPT-6 Luna（Max）53分第三。该指数测评网络防御全链条能力（发现漏洞、复现验证、修复补丁），由CWE-Bench-AA、DeepsecBench-AA、CyberGym-E2E-AA三项子评估合成，由IBM、NVIDIA、Collinear AI、Vercel等参与的Cyber Index Alliance联盟共建。成本散点图上Grok 4.7位居高成本一端，MiMo-V2.6-Pro落在最具吸引力象限——美国旗舰闭源模型与中国开源模型首次在同一安全榜单打平，企业采购的安全能力正在变成可量化指标。

据 TechCrunch 报道，OpenAI 宣布将在 ChatGPT 为用户生成图片后，于结果旁展示带明确标识的视觉广告，本月稍晚先在美国上线，首批广告来自小型测试广告主群体。广告与生成的图片分开展示、明确标示，OpenAI 强调广告不会改变 ChatGPT 的回答。此次同时扩充广告效果测量工具、扩大合作伙伴并开发新的品牌适配判断方式。此前 OpenAI 已在今年早些时候为免费和低价订阅引入广告，8 月扩展至印度；此次把广告形态延伸到图像生成场景，背景是 Meta 免费代理式 AI 应用 Muse 等竞争加剧，如何在用户体验、广告收入与品牌安全之间取得平衡成为其商业化持续课题。

OpenAI CEO Sam Altman周五在X平台发文，称Cerebras是OpenAI的“密切合作伙伴”，双方在“速度前沿领域保持深度合作”，直接回应外界对两家关系破裂的猜测。受此提振，Cerebras股价周一（10月5日）一度涨超10%。此前一周该股累计重挫20%，导火索是CNBC报道OpenAI为GPT-6.1 Sol的Ultrafast极速模式选用英伟达GPU而非Cerebras芯片，市场担忧其核心客户关系动摇。Cerebras今年1月与OpenAI签署100亿美元协议、承诺至2028年供应750兆瓦算力，5月以上市市值约950亿美元登陆纳斯达克。花旗分析师称对Cerebras 2028年前营收预测未变，但提示毛利率走势是关键风险。

经济日报刊文分析，2026年上半年美国人工智能相关投资由概念叙事落地为服务器、芯片、软件、基础设施等实物投入，正成为美国经济新的增长点。美国私人数据中心建设支出由2023年1月的155.9亿美元升至2026年5月的593.1亿美元，约为原来的3.8倍；谷歌、微软、亚马逊、Meta、甲骨文和CoreWeave六大企业一季度资本开支合计1560.8亿美元，接近翻番。但增长红利高度集中于头部科技企业和基础设施建设环节，投资由超大项目推动、行业基础窄、集中度高、回报周期长，能源与供应链约束突出，尚无证据显示已形成覆盖全经济的生产率提升，短期需求支撑和长期约束并存。